荷兰比特币持有者可能面临2028年未实现收益税

荷兰在2028年将未实现的加密货币收益纳税的进程更进一步，作为其Box 3系统改革的一部分，尽管一项新的政府提案最终可能会将加密货币的税收转移到销售时点。

• 荷兰正在准备从2028年开始实施新的Box 3系统，该系统将对实际投资回报征税，包括加密资产价值的变化。
• 比特币和其他加密货币的持有可能会对年度价格收益征税，即使没有出售，而损失可以向未来收益递延。
• 众议院已批准Box 3法案，但参议院的审议以及一项新的政府提案以扩大已实现收益的税收仍可能改变该系统的运作方式。

根据荷兰政府的说法，拟议的实际回报Box 3法案将用基于收入和资产价值变化的新系统取代当前系统，新的框架计划于2028年1月1日开始实施。

众议院于2月12日批准了该法案，并将其提交给参议院审议。该立法已经在上议院进行了辩论，但尚未进行最终投票。

比特币等加密货币通常属于Box 3，该框架涵盖荷兰纳税人持有的储蓄和投资资产。议会文件明确将加密货币列为Box 3资产，并表示纳税人有义务申报。

根据众议院批准的法案，大多数资产将受到资本增长税的征收，在荷兰称为vermogensaanwasbelasting。该系统在确定纳税人的实际回报时考虑资产产生的收入和其价值变化。

对于加密货币持有者来说，这意味着比特币或其他数字资产的价值上升可能会产生税务责任，即使投资者没有出售代币。

加密收益将在未出售的情况下征税

原始的Box 3提案使用税年内不同时间点的资产价值来计算财富变化。荷兰议会材料解释了拟议的系统，指出加密货币将属于资本增长方法，其价值发展将包含在实际回报的计算中。

因此，全年持有比特币的投资者可能会面临其价格上涨的税收，而无需将资产转换为欧元。

根据拟议框架，损失也会得到相应的处理。荷兰政府表示，资产价值的下降可以抵消未来几年的收益，允许负回报递延。

利息、股息和其他来自资产的直接收入将构成计算的另一部分，而与产生投资收入相关的某些费用可以扣除。

房地产和符合条件的初创企业和成长型企业的股份在立法中受到不同对待。它们的价值变化通常在实现收益或损失时征税，例如当物业或股份被出售时。政府表示，这种方法避免在纳税人尚未从处置流动性较差的资产中获得资金之前征税。

在众议院通过的法案中，加密货币并未包含在该例外之中。

这种区分对数字资产尤其相关，因为加密货币价格在一年内可能会大幅波动。在议会讨论中，荷兰官员承认，单纯投资于加密货币的人可能在一年内记录到大额回报，而在另一年则可能遭受重大损失。

荷兰正在重新考虑Box 3收益的征税方式

正在通过议会的立法不再是塑造Box 3未来的唯一提案。

在9月29日致议会的信中，首相罗布·耶滕、财政部长埃尔科·海宁和财政国务秘书尤金·埃伦贝格提议从2028年开始将资本收益税扩展到金融工具。

拟议的变更意味着，属于该类别的资产通常在实现收益时征税，而不是每年对纸面增值征税。

直接持有的加密货币通常不属于与传统金融工具（如股票、债券和期权）相同的法律类别。在该计划的当前方向下，加密货币因此在新 Box 3 系统的第一阶段仍将面临资本增长方法的影响。

政府计划稍后将剩余的 Box 3 资产转向资本收益制度，这将最终用实现收益时征税取代对年度未实现价值变化的征税。

对于加密货币投资者而言，这一区别意味着 2028 年的规则尚未成为荷兰政府长期税收框架的最终形式。变更仍需立法和议会批准，而现行的实际收益 Box 3 法案仍在参议院审议中。

参议院的官方立法记录显示，众议院在 2025 年 5 月首次提交该法案后，于 2 月通过了基础法案。上议院于 6 月 30 日举行了全体辩论，而立法者们继续审查对框架的提议变更。

一项表明不反对撤回立法的动议于 7 月 7 日被参议院否决。

加密税收报告在欧盟范围内扩展

随着税务机关获得更多关于加密货币交易的信息，收益计算方式的变化正在到来。

欧盟的 DAC8 规则自 2026 年 1 月 1 日起生效，要求加密资产服务提供商收集客户的税务识别和交易信息。正如 crypto.news 之前报道的，报告框架涵盖加密货币与法币交易、加密货币之间的交易以及转账到外部地址。

荷兰议会文件称，根据 DAC8 收集的加密信息将提供给该国的税务机关，并可用于核对纳税申报中提供的信息。

报告规则和计算税收的方法是系统的两个独立部分。DAC8 处理信息的收集和交换，而 Box 3 则决定荷兰如何对收入和资产价值变化征税。

类似的报告措施在欧洲其他地方也已开始测试。法国国务委员会最近驳回了一项紧急挑战，试图暂停该国实施 DAC8 的法令，而另一项寻求其废止的案件仍在待决中。

与此同时，德国也在考虑对加密货币税收进行自身的变更。财政部的提案将对 2028 年的加密收益征收 25% 的税，并可能结束对持有超过一年的资产的现有豁免。

希腊则采取了另一条路线，官员们正在准备一项 15% 的加密收益税，这将正式将数字资产纳入该国的税法。

Box 3 改革经历多年法律争议

荷兰的 Box 3 改革经历了多年关于该国使用假定投资收益的法院裁决和争议。

在现行系统下，Box 3 通常依赖于固定或名义收益，而不是简单地对每个纳税人实际获得的收益征税。荷兰税务局表示，过渡规则仍适用于 2026 年的临时评估，尽管当纳税人的 Box 3 收入低于名义收益时，他们可以调整 Box 3 收入。

拟议的实际收益 Box 3 法案旨在用基于实际收入和资产表现的征税取代该结构。

政府文件将实际收益描述为从资产中获得的收入与其正负价值发展之和，考虑到适用的债务和可扣除费用后。

政府继续审查法案的变更，同时将2028年作为预期的起始时间。其官方的Box 3时间表表示，现行立法仍然是新系统的基础，而政策制定者正在进行调整并研究资本利得模型。

对于现有提案，参议院仍然是下一个立法障碍。其议会记录列出了《实际回报Box 3法案》仍在审议中，这意味着适用于比特币和其他加密资产的规则在计划的2028年开始之前仍可能会有进一步的变化。